Обычно когда заходит речь о сохранении капитала, золото оказывается вне конкуренции. О его «магических» свойствах знает и стар и млад. Казалось бы, что может быть проще: купить слиток и хранить его в укромном месте «до востребования». Однако есть нюансы, в которых стоит разобраться. Чем же так выгодны инвестиции в драгоценный металл и как правильно их осуществлять…
Главные факты об инвестициях в золото
Золото добывается обогащением многих тонн руды. Но не только за счет редкости и трудоемкости оно получило статус драгоценного металла. Золото выделяется ценными физико-химическими характеристиками:
- пластичностью;
- химической инертностью;
- электропроводностью.
Полноценных искусственных аналогов у этого уникального металла нет.
Если посмотреть на кривую котировок золота в длительной перспективе, становится очевидно, что график упрямо ползет вверх. И это несмотря на то, что в 1970-х годах многие мировые державы отказались от привязки своих валют к драгметаллам. Они отпустили курсы в свободное «плавание», регулируемое спросом и предложением. Однако мир с относительной регулярностью сотрясают экономические кризисы, а золото даже в патовых ситуациях выступает защитным активом. Возможно, так называемый «золотой стандарт» вернется в несколько видоизмененном обличии.
Развивающимся и развитым странам доставляет волнение и финансовая гегемония США. Никто не спорит, что доллар — отличная валюта мировой торговли, но в случае его краха мир может накрыть кризис похуже Великой депрессии. Поэтому прагматичные правительства избавляются от американской валюты и накапливают старое доброе золото.
Но почему золото растет? Не очередной ли это «мыльный пузырь» человеческих ожиданий?
Эксперты спешат успокоить — у драгметалла есть вполне обоснованные причины для роста котировок:
- чересчур длительный экономический рост в США — спад закономерен;
- предполагаемое снижение ставок Федеральной резервной системы США;
- «торговые войны» между Штатами и Китаем;
- неопределенность и обострение ситуации во внешней политике.
«Медвежий» сценарий относительно золота маловероятен.
Чем выгодно инвестирование в золото
Важно! Все пункты касаются именно долгосрочного инвестирования.
В остальном же выгоды вложения в золото очевидны:
- надежность — исторические котировки подтверждают «бычий» сценарий;
- общемировое признание — валютам некоторых стран можно и не доверять, но драгметалл вызывает одобрение у всего мирового сообщества;
- ликвидность и устойчивость — золото не может в одночасье рухнуть «до нуля», в отличие от национальных денежных знаков и ценных бумаг. На него всегда найдется покупатель.
Недостатки золота, по сути, являются «обратной стороной медали» для спекулянтов, пытающихся в краткосрочной перспективе «выжать» из актива прибыль. Оно не принесет большого обогащения, зато позволит сберечь деньги от девальвации, деноминации и дефолта.
Варианты вложений в золото
Многим на ум сразу же приходят слитки драгметалла.
Действительно, это самый очевидный способ инвестирования, обладающий некоторыми нюансами:
- если при хранении слиток получил вмятину или даже царапину, ценность его автоматически сокращается на 10 % и выше;
- взимание НДС в размере 20 % при покупке;
- чрезмерно большой «разбег» между покупкой и продажей — только для «выхода в ноль» нужно дождаться повышения цены металла на 28 % ;
- издержки, связанные с предпродажной экспертизой и хранением в банковской ячейке.
Специально для снижения издержек и повышения привлекательности для рядового инвестора разработаны и иные инструменты:
- обезличенные металлические счета, позволяющие покупать и хранить «электронное» золото. ОМС — самый простой способ купить золото и иные ценные металлы, вот только хранятся они исключительно в банке и клиенту не выдаются;
- ювелирные украшения, обладающие великолепным внешним видом, но сразу же теряющие при покупке солидную часть своей стоимости;
- монеты — максимально приближенный к слиткам «физический» металл, обладающий меньшей ликвидностью, но не облагаемый налогом при покупке;
- акции золотодобывающих компаний. Инвестор получает на руки не кусочек драгметалла, а часть от «пирога» золотодобытчика. Естественно, если дела у предприятия идут в гору, все вкладчики обычно получают повышенные дивиденды. Можно играть на ставках, выигрывая как на повышении, так и на понижении котировок, но это в основном работа трейдеров, причем довольно кропотливая.
Главное правило инвестирования в золото — долгосрочность вложений. Это отличный способ сохранить и немного приумножить капитал при любой мировой ситуации и экономической политике.
